Goede morgen traders,
Het vermoeden dat de ondergrens van de trading range tussen 7200 en 7500 zal worden getest bleek correct te zijn. De weekcyclus is volgens mij niet niet afgerond. We zien nu in diverse indices duidelijke topvorming en ik ga ervan uit dat mijn scenario van een grotere correctie nu is begonnen. De topvorming duurde al met al langer dan gedacht, maar de ‘overshoot’ bleek beperkt tot een meer zijwaartse beweging in plaats van fors hogere koersniveaus.
Dax future 420 minutenchart
In de 420 minutenchart van de Dax future zien we dat de zijwaartse trading range gisteren neerwaarts werd doorbroken. Van een definitieve breuk is nog geen sprake omdat de vorige steunniveaus nog niet duidelijk genoeg zijn gesneuveld. Het kan dus zijn dat we hier eerst een pullback krijgen en de doorbraak op een wat lager moment gebeurt, waarbij de koers eerst nog de MA banden rond 7300 test. Op de korte termijn lijkt het erop dat de 420 minutencyclus eerder aan bodemen toe is dan dat we vandaag nog zo’n daling voor de kiezen krijgen. De toon is echter gezet en nieuwe highs lijken me op de korte termijn onwaarschijnlijk.
Bund future 420 minutenchart
In de Bund zien we dat er binnen de ruime trading range een dalend patroon te zien is. Rond 140.70 ligt er weerstand en zal moeten blijken of de neerwaartse beweging vanaf dat niveau een nieuw vervolg krijgt. Onder 139.70 verwacht ik snel een correctie tot rond 138.
Crude oil futures dagchart
Tenslotte nog even Crude oil. De daling krijg zoals verwacht momentum en binnen afzienbare tijd verwacht ik de test vand e zone $78-82. Nu nog afwachten wanneer de weer goedkoper kunnen tanken…
Markttechnische steun en weerstanden
Eurostoxx future: eerste steun 2440, tweede steun 2400, eerste weerstand 2550, tweede weerstand 2580;
Dax future: eerste steun 7100, tweede steun 6900, eerste weerstand 7300, tweede weerstand 7400;
Bund future: eerste steun 139.50, tweede steun 138.50, eerste weerstand 140.60, tweede weerstand 142.00
Michael Ahrens houdt zich bezig met het ontwikkelen van cursussen en seminars. De informatie in deze column is niet bedoeld als individueel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. De standpunten en vooruitzichten van Michael Ahrens geven zijn mening weer in zijn hoedanigheid als columnist bij DFT.nl. Het is mogelijk dat Michael Ahrens op het moment van schrijven posities in genoemde fondsen heeft. Bezoek voor dagelijkse marktcommentaren www.cyclustrader.nl of volg Michael Ahrens via twitter (@cyclustrader).
Goedemorgen Michael,
is het al zinvol om de stoploss van olie die op 94 lag naar beneden te verplaatsen?
door het eerdere zijwaartse verloop vind ik nl moeilijk om nieuw zinvol punt te vinden.
alvast bedankt voor je antwoord
Zelf handel ik uitsluitend op de AEX. Die is mijns inziens nog niet door de trading-range gezakt. Daarom lijkt het mij pas onder de 321,83 verantwoord om serieus short te gaan. Maar ja, de weekcyclus staat op het punt een bodem te vormen en dan ligt weer een stijging van enkele weken voor de hand. Dus eerst moet de weekbodem er staan EN moeten we onder de 321,83 zitten vooraleer het tijd is om short te gaan.
Uiteraard moet je die nu verplaatsen want je wilt winsten beschermen. Zet je iets boven de high van de bar ervoor (dagbasis).
Grappig dat iedereen er al op anticipeert dat er een weekbodem komt. Eerst zien, dan geloven. Kijk eens naar april dit jaar, dezelfde situatie.
Short kun je altijd beter op een lagere top opzetten, dus op sterkte en niet als de koers onder en steun zakt. Vaak krijg je dan een tegenreactie. Dus wat dat betreft geef ik je gelijk om even te wachten.
Stoptechniek bij de handel van de beweging, pag 28 cursus boek?
Of uitklappen beweging en traden trend.
Michael,
mi wil ik toch een kanttekening bij maken, want de indicatoren waren inderdaad hetzelfde zoals jij zegt, maar later zagen we wel dat er stiekem toen al een nieuwe weekcyclus was begonnen. Als de situatie precies hetzelfde is als in april, dan betekent dat dat de nieuwe en laatste weekcyclus van de maandcyclus stiekem al begonnen is…
naar welk tijdframe dan uitklappen?
Michael,
Is het je al opgevallen dat op deze Cyclustrader website je tweets inmiddels 2 weken achterlopen? IT probleempje?
Ik zeg niet dat het exact hetzelfde is, maar er wordt door velen al vanuit gegaan dat we nu de weekcyclus zetten, terwijl die nu in de laatste fase zit en best nog 3 weken kan aanhouden. Ik wil dus waarschuwen om te veel te anticiperen.
Was me nog niet opgevallen, ik zal er naar kijken maar ik heb het ook razend druk, dus kan heel even duren. Dank voor de tip.
Pff…jij hebt toch op dezelfde cursus gezeten? 🙂 Uitklappen in een lagere time frame zodat de beweging van de hogere zichtbaar is als trend. Bijv. 120 minuten chart.
Ik zou zeggen dat er in april geen weekbodem is geweest, maar 1e week maart en daarna 1e week juni (=MCL maand).
ja het is even wennen om te handelen op dagbasis itt intraday met vooraf vastgestelde 1e en 2e koersdoelen conform the setup’s. Ik probeer nl elke trade zo goed mogelijk te traden en niet domweg wat winst te pakken. Dat heb ik nl wel onthouden van de cursus, dat het gaat om tradingsproces 😉
“en ik ga ervan uit dat mijn scenario van een grotere correctie nu is begonnen.”
Onder normale omstandigheden zou ik zeggen: ja, maar er is geen sprake van normale marktwerking. De FED hoeft alleen maar “gedachten” over een nieuw geldpakket naar buiten te brengen en de hele toko vliegt weer omhoog.
Op de financiële markten is in feite sprake van hyperinflatie: de winstgevendheid van het bedrijfsleven neemt mondiaal af door vraaguitval, veel grote Amerikaanse bedrijven KRIMPEN zelfs, maar de winst per aandeel is nog steeds okay en dat komt vooral doordat bedrijven de laatste jaren hun eigen aandelen hebben ingekocht. Dit is dus ook een manier om de koers kunstmatig hoog te houden, want de meeste beleggers hebben geen idee hoeveel aandelen er van een bedrijf in omloop zijn. Van welke kwaliteit het aandeel dat zij kopen nu eigenlijk is, hebben zij geen flauw benul. Een tikkende tijdbom, naar mijn mening, want er komt een keer een einde aan het effect van die inkoopprogramma’s en dan wordt het gebrek aan groei, c.q. krimpende winstgevendheid pijnlijk zichtbaar.
Ik hanteer wellicht andere criteria, maar bij mij zijn de weekbodems als volgt:
23 sept 2011 (4 okt in US indexen)
22 dec 2011 (was wel een beetje een rare weekcyclus waarbij de einddaling wat mager was)
4 juni 2012 (lange cyclus)
We zitten nu in week 20 van de huidige weekcyclus. Dit is weer een lange cyclus. Deze zou voor ongeveer 1 december 2012 een bodem moeten maken.
… en wat is nu de correlatie hiervan met de cyclus analyse van Michael in deze ?