Goede morgen traders,
Wegens drukke werkzaamheden die niet trading gerelateerd zijn vandaag een korte update over Dax en Bund.
- Dax future dagchart
In de dagchart van de Dax future zien we de lopende dagcyclus vandaag dag 11 noteren. We hebben hier volgens mij de mid cycle low drie dagen geleden gezien en vervolgens een herstel tot de inmiddels dalende MA banden op dagbasis. Exact op de cluster van de MA banden is het koersherstel tot stilstand gekomen en we zagen dan ook gisteren na de opening de koers steeds verder wegzakken. Ik ga ervan uit dat we de dalende beweging verder vervolgen, hetgeen in casu betekent dat we een daling onder de low rond 8100 zullen zien. Het eerstvolgende koersdoel ligt dan rond 7900. Vanochtend reeds gapvulling en alweer zwakte, dus lijken mij shortposities met een stop op 8210 een goede optie. Zolang we niet boven 8280 komen, is het beeld erg bearish.
- Bund future dagchart
In de Bund ook een bearish plaatje, dat echter al langer aan de gang was. De dalende trend wordt netjes voortgezet, nadat de korte MA banden even werden getest tijdens een herstel van drie dagen. Nieuwe lows lijken mij dan ook meer waarschijnlijk dan een uitbraak boven 141. Swing traders die de trend volgen dienen rond 141 hun stop te hebben, aangezien een eventuele stijging boven deze top het koersbeeld even neutraliseert. Op de langere termijn blijft mijn koersdoel op 135 of lager liggen.
Markttechnische steun en weerstanden
Eurostoxx future: eerste steun 2720, tweede steun 2650, eerste weerstand 2775, tweede weerstand 2850;
Dax future: eerste steun 8100, tweede steun 7900, eerste weerstand 8280, tweede weerstand 8470;
Bund future: eerste steun 139.00, tweede steun 135, eerste weerstand 141.00 tweede weerstand 142.00
Michael Ahrens houdt zich bezig met het ontwikkelen van cursussen en seminars en schrijft blogs over trading op persoonlijke titel (www.cyclustrader.nl) . Hij is daarnaast directeur en partner bij ML Finance Academy (www.mlfa.eu). De informatie in deze column is niet bedoeld als individueel beleggingsadvies of als aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen. De standpunten en vooruitzichten van Michael Ahrens geven zijn mening weer in zijn hoedanigheid als blogger en columnist bij DFT.nl. Het is mogelijk dat Michael Ahrens op het moment van schrijven posities in genoemde fondsen heeft. Bezoek voor dagelijkse marktcommentaren www.cyclustrader.nl of volg Michael Ahrens via twitter (@cyclustrader).
Dank voor de update
Vanuit Brabant ook bedankt voor de update.
Succes met de werkzaamheden!
gr Peter
Michael, jij gaat er van uit dat de DAX dagcyclusbodem 11 dagen geleden was, na een korte dagcyclus van slechts 14 dagen.
Maar als de echte CB nou eens pas enkele dagen geleden gezet is, dan wordt het een heel ander verhaal, toch?
Want dan is de nieuwe dagcyclus nog maar een paar dagen oud en valt er eigenlijks nog niks te zeggen of die bullish of bearish zal zijn.
Klopt, maar als je naar S&P en Nasdaq kijkt, dan lijkt het erg waarschijnlijk dat de CB op 22-8 is gezet.
What about door-rollen bund aanstaande vrijdag? Dec-future noteert 2 punten lager op 137.72. Veranderd dit ook je koersdoel naar 133 (of lager)?
Ik ben geen daytrader, maar handel alleen af en toe met turbos op het begin van een nieuwe dagcyclus, echter het is dit jaar nogal eens onduidelijk waar dat begin is.
Als ik bij de S&P500 naar de MACD en Slow Stochastic (beiden op dagbasis) kijk heb ik toch echt de indruk dat we weer aan het begin van een flinke opwaartse beweging staan, dus aan het begin van de cyclus. MACD staat net zo laag als eind juni. De huidige forse stijging op Wallstreet geeft me de indruk dat ik vandaag long had moeten gaan. Dat wordt morgenochtend dubben of ik het alsnog probeer….
dat verschil zou je divergentie kunnen noemen waarbij de ene markt op de andere voorit loopt. Bv indien USA voorop heeft gelopen en Dax gaat inhalen door rotatie van Usa (verkoop) naar Dax (koop) kun je dit terug zien in cyclus verschillen (verschuiving). Zo is de neg jaar div van de Fdax tov ES mini van 5-jul tot 26-aug met 5% afgenomen (dus stijging tov S&P); daarna neemt de neg div weer wat toe. dat kan verklaren waarom een markt even uit de pas loopt, maar ook hier: reversionto the mean!!
Uiteraard.
Hoi Michael,
ik vind het beeld van de bund wat moeilijk te interpreteren: tel jij nu dag 10 of dag 14?
mvg Dennis
Dag 14
oke, en zitten we dan nog steeds in 1e 420 cyclus met bar 29?
Klopt, bodem moet nu gezet worden in de 420, anders moet ik telling herzien. Voor het trendbeeld maakt het overigens niets uit en voor de trades ook niet. Let er dus niet te veel op. Het gaat om de setups.
Hoi Michael, Ik constateer alweer right translation in AEX dag. Dus toch dat aanvalletje op de 380 (en opstomen richting 400)? Ik ben van plan om op 380 ook een Call- spreadje in te nemen. Maar dan: dec 2014 360 schrijven en dec 2014 400 kopen. Vang je netto ongeveer 20 euro en is je risico beperkt tot eveneens ongeveer 20 (400 min 360 min netto ontvangst). Breakeven op 380 en onder 360 maximale winst 20, en boven 400 dus max 20 verlies.